7 минут на чтение 17 человек

Реклама

Реклама

Дайджест финансового рынка и Forex за 21 августа 2024 года

Розничные инвесторы Японии постепенно возвращаются к торговле на валютном рынке. Курс юаня стабилизируется — ЦБ Китая сокращает поддержку национальной валюты. На фоне просадки американского доллара, евро и фунт стерлинг стремятся к новым рекордным значениям в этом году.

Данные по торговле иеной указывают на осторожное возвращение розничных инвесторов

Японские частные инвесторы постепенно возвращаются к вложениям в высокодоходные валюты, такие как мексиканский песо и турецкая лира, на фоне замедления роста иены. Чистые короткие позиции по иене против этих валют восстановились до уровней, наблюдавшихся 2 августа, согласно данным платформы Click 365 Токийской фондовой биржи на понедельник. Ставки на снижение иены по отношению к песо увеличились на 19%, достигнув 67 808 контрактов с 5 августа, когда позиции сократились на 47% за один день после роста японской валюты в начале месяца.

Аналогично, позиции, направленные на укрепление лиры относительно иены, также восстановились, увеличившись на 4% до 655 539 контрактов с 5 августа, когда они упали на 17% по сравнению с предыдущим днем. Иена ослабла примерно на 3% с пика, достигнутого 5 августа.

Японские розничные инвесторы активно участвовали в керри-трейдах, используя заемные иены для покупки высокодоходных валют. Однако ситуация изменилась после того, как Банк Японии во второй раз в этом году повысил процентные ставки 31 июля, что привело к скачку курса иены по отношению к доллару США. Это, вероятно, стало причиной убытков для многих инвесторов, которые открыли медвежьи позиции на иену. Учитывая использование кредитного плеча, такие убытки могли спровоцировать маржин-коллы.

Народный банк Китая сокращает поддержку юаня по мере стабилизации валюты

Китай впервые более чем за год установил ежедневный справочный курс юаня, который практически совпал с ожиданиями, что говорит о том, что Народный банк Китая доволен текущим уровнем валюты после ее восстановления. Центробанк страны установил фиксинг с отклонением всего на семь пунктов от прогнозов, сделанных аналитиками и трейдерами Bloomberg, что стало минимальным разрывом с июня 2023 года.

Юань смог компенсировать большую часть своих годовых потерь по отношению к доллару США, так как USD ослаб на фоне ожиданий снижения ставок Федеральной резервной системы в следующем месяце. Кроме того, сделки, основанные на дешевом заимствовании юаня и его продаже для получения более высокой доходности, были свернуты. Аналитики полагают, что Народный банк Китая будет сдерживать резкие укрепления юаня, чтобы защитить экспортеров и не препятствовать экономическому восстановлению.

Этот шаг свидетельствует о том, что власти Поднебесной не заинтересованы в чрезмерном укреплении юаня, отметила Бекки Лю, глава макростратегии по Китаю в Standard Chartered Bank. «Мы ожидаем, что курс американского доллара к юаню будет находиться в диапазоне 7,10-7 к концу года», — добавила она.

Полоса неудач доллара США отправила евро и фунт стерлинга к новым максимумам 2024 года

Ослабление доллара способствует росту других ведущих валют, таких как евро и британский фунт, которые достигли новых максимумов 2024 года, поскольку трейдеры готовятся к дальнейшим изменениям мировых процентных ставок. Индекс USD Bloomberg упал во вторник третью сессию подряд до самого низкого уровня с марта, увеличив месячные потери до примерно 1,9%. Это снижение произошло на фоне ожиданий трейдеров относительно сигналов о будущем снижении ставок, особенно в преддверии выступлений председателя Федеральной резервной системы Джерома Пауэлла и других официальных лиц на ежегодном симпозиуме в Джексон-Хоул, штат Вайоминг.

Ослабление доллара позволило евро подняться до самого высокого уровня года, приблизившись к $1,1130 во вторник. Британский фунт вырос на 0,5%, достигнув $1,3052 — самого сильного значения с июля 2023 года, а швейцарский франк укрепился более чем на 1%, достигнув дневного максимума 0,8540 за доллар. Казначейские облигации также продемонстрировали рост по всей доходной кривой.

«Если экономика США замедляется, а глобальный рост остается относительно стабильным, это должно способствовать дальнейшему снижению курса доллара», — отметил Василиос Гионакис, глава отдела экономики и стратегии Европы в Aviva Investors.

Больше новостей здесь.