2 минуты на чтение 440 человек

Реклама

Реклама

Alibaba выпустила конвертируемые облигации на рекордные 4,5 миллиарда долларов США для финансирования обратного выкупа своих акций

Alibaba Group Holding Ltd. установила собственный рекорд по продаже конвертируемых облигаций, номинированных в долларах США. За счет ценных бумаг компании удалось привлечь $4,5 млрд. По словам представителей холдинга, данные средства будут направлены на обратный выкуп акций, инвестирование бизнес-проектов, связанных с развитием искусственного интеллекта.

Alibaba продолжает навязывать конкуренцию в области электронной коммерции

Китайская компания выпустила 7-летние облигации с купоном 0,5% и конверсионной премией 30%. Как и прогнозировалось спрос на ценные бумаги со стороны инвесторов был очень высоким. Перед стартом торгов заявки на облигации в несколько раз превышали эмиссию.

По мнению аналитиков пионера электронной коммерции, компания использует низкую стоимость финансирования и резкий рост стоимости своих акций для привлечения средств, которые будут направлены на финансирование проектов, в том числе связанных с ИИ. Холдинг за последние годы потерял свои позиции на рынке, в основном это произошло из-за препятствий, которые обусловлены политикой китайских властей и их неимоверным желанием полностью контролировать все бизнес-процессы в стране.

Сейчас компания больше всего нуждается в развитии собственных облачных технологий, а для этого нужны солидные средства. В Alibaba планирует привлечь средства не только за счет выпуска облигаций, но и за счет выкупа собственных акций. Дело в том, что эксперты сходятся во мнении, что акции компании очень недооценены на рынке. Часть доходов от размещения облигаций будет использована для выкупа 14,8 млн американских депозитарных расписок на момент определения цены сделки, а также для финансирования будущих обратных выкупов, говорится в заявлении Alibaba. В компании предполагают таким образом увеличить объем доступных средств, которые можно будет инвестировать в свое развитие.

Почему в компании решили использовать именно конвертируемые облигации?

Конвертируемые облигации дают компаниям возможность привлекать средства под более низкие процентные ставки по сравнению с традиционными рыночными займами. Однако такие предложения могут негативно повлиять на стоимость акций эмитента из-за вероятности конвертации долга в акции. Тем не менее аналитики считают, что учитывая недавний значительный рост АДР Alibaba, отрицательное влияние возможного разводнения акций может быть менее значительным для инвесторов.

Больше новостей здесь.